適時開示情報 要約速報

### 1. 総評 豊田合成株式会社の2026年3月期第2四半期（中間期、2025年4月1日～2025年9月30日）連結業績は、顧客の自動車生産台数増加を主因に売上収益が3.8%増の5,356億円と成長。営業利益14.0%増の329億円、親会社所有者帰属中間利益52.3%増の277億円と大幅増益を達成し、非常に良好な結果となった。前期比で売上増・利益大幅増の要因は増販効果と原価改善だが、米州の関税影響が一部セグメントに影を落としている。財政状態も資産増加を伴う健全な拡大基調。 ### 2. 業績結果 | 項目 | 金額（百万円） | 前年同期比（％） | |-------------------|---------------|-----------------| | 売上収益 | 535,645 | +3.8 | | 営業利益 | 32,920 | +14.0 | | 経常利益（税引前利益） | 35,704 | +41.0 | | 当期純利益（親会社所有者帰属中間利益） | 27,730 | +52.3 | | 1株当たり当期純利益（EPS） | 218.22円 | - | | 配当金（第2四半期末） | 50.00円 | 横ばい | **業績結果に対するコメント**： 増収増益の主因は顧客生産台数増加による増販効果と原価改善・固定費削減。セグメント別では日本（売上+6.4%、営業利益+55.1%）、アジア（+6.6%、+13.4%）、インド（+15.3%、+40.4%）が牽引。中国は売上-10.2%ながら営業利益320.3%増と黒字転換。米州は関税影響で営業利益-1.6%、欧州・アフリカは生産減少で営業利益-33.9%。特筆は金融費用の大幅減少（前年-74億円→-13億円）で経常利益を押し上げ。 ### 3. 貸借対照表（バランスシート） 【資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-----------------------|---------------|-----------------| | 流動資産 | 466,748 | +28,600 | | 現金及び預金（現金及び現金同等物） | 167,241 | +48,472 | | 受取手形及び売掛金（営業債権及びその他の債権） | 167,997 | -8,387 | | 棚卸資産 | 94,577 | +1,307 | | その他（その他の金融資産・その他の流動資産） | 36,932 | -11,843 | | 固定資産 | 476,305 | +1,415 | | 有形固定資産 | 337,627 | -616 | | 無形固定資産 | 6,408 | 0 | | 投資その他の資産（その他の金融資産・持分法投資等） | 132,270 | +2,244 | | **資産合計** | 943,053 | +30,014 | 【負債の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-----------------------|---------------|-----------------| | 流動負債 | 215,398 | +29,683 | | 支払手形及び買掛金（営業債務及びその他の債務） | 153,561 | +3,899 | | 短期借入金（社債及び借入金） | 39,387 | +20,320 | | その他 | 22,450 | +5,464 | | 固定負債 | 122,621 | -16,299 | | 長期借入金（社債及び借入金） | 73,922 | -16,536 | | その他 | 48,699 | -1,763 | | **負債合計** | 338,020 | +13,385 | 【純資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-------------------------------|---------------|-----------------| | 株主資本（資本金+資本剰余金+自己株式+利益剰余金） | 485,994 | +14,266 | | 資本金 | 28,119 | 0 | | 利益剰余金 | 432,521 | +19,692 | | その他の包括利益累計額 | 77,353 | +6,722 | | **純資産合計** | 605,033 | +16,629 | | **負債純資産合計** | 943,053 | +30,014 | **貸借対照表に対するコメント**： 自己資本比率（親会社所有者帰属持分比率）は59.7%（前期59.4%）と高水準を維持し、財務安全性が高い。流動比率は約2.17倍（流動資産/流動負債）と潤沢、当座比率も現金中心で良好。資産構成は非流動資産中心（50.5%）、現金増加が目立つ。負債は流動負債増（借入増）だが固定負債減でネット有利子負債縮小。主な変動は現金+484億円（営業CF寄与）と利益剰余金増。 ### 4. 損益計算書 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | 売上高比率（%） | |------------------|---------------|------------------|-----------------| | 売上収益 | 535,645 | +19,707 | 100.0 | | 売上原価 | -455,831 | -14,527 | -85.1 | | **売上総利益** | 79,814 | +5,180 | 14.9 | | 販売費及び一般管理費 | -47,142 | -1,962 | -8.8 | | **営業利益** | 32,920 | +4,047 | 6.1 | | 営業外収益（金融収益+持分法利益等） | 4,138 | -70 | 0.8 | | 営業外費用（金融費用等） | -1,354 | +6,047 | -0.3 | | **経常利益（税引前中間利益）** | 35,704 | +10,384 | 6.7 | | 特別利益 | 記載なし | - | - | | 特別損失 | 記載なし | - | - | | 税引前当期純利益| 35,704 | +10,384 | 6.7 | | 法人税等 | -4,604 | -69 | -0.9 | | **当期純利益** | 31,100 | +10,316 | 5.8 | **損益計算書に対するコメント**： 売上総利益率14.9%（前期14.5%）と改善、原価率低下が寄与。営業利益率6.1%（前期5.6%）と収益性向上、販管費抑制効果大。ROE（概算、年率化考慮）は約20%超と高水準。コスト構造は売上原価85%超と素材依存強いが改善傾向。金融費用大幅減が経常利益を加速、前期比変動要因は増販・原価改善と為替・関税影響。 ### 5. キャッシュフロー（記載があれば） - 営業活動によるキャッシュフロー: 67,083百万円（前期38,962百万円、利益増・運転資金効率化） - 投資活動によるキャッシュフロー: -9,712百万円（前期-28,661百万円、設備投資抑制） - 財務活動によるキャッシュフロー: -9,935百万円（前期-15,483百万円、配当・借入返済） - フリーキャッシュフロー（営業+投資）: 57,371百万円（大幅黒字、現金増加47,435百万円） ### 6. 今後の展望 - 会社公表業績予想（通期、修正後）: 売上収益1,050,000百万円（-0.9%）、営業利益60,000百万円（+0.3%）、親会社所有者帰属当期利益43,000百万円（+18.4%）、EPS338.35円。為替前提1ドル=143円。 - 中期経営計画・戦略: 記載なし（自動車部品中心、生産台数連動）。 - リスク要因: 為替変動、関税、自動車生産減少。 - 成長機会: EVシフト対応、海外生産拡大（アジア・インド好調）。 ### 7. その他の重要事項 - セグメント別業績: 日本売上2,224億円（+6.4%）営業利益76億円（+55.1%）、米州2,074億円（+3.3%）140億円（-1.6%）、欧州・アフリカ156億円（-5.7%）9億円（-33.9%）、中国424億円（-10.2%）8億円（+320.3%）、アジア700億円（+6.6%）66億円（+13.4%）、インド235億円（+15.3%）25億円（+40.4%）。 - 配当方針: 年間110円予想（前期105円）、増配継続。 - 株主還元施策: 配当性向適正水準維持。 - M&Aや大型投資: 記載なし。 - 人員・組織変更: 記載なし。 - その他: 連結範囲変更（除外: 英国豊田合成株式会社）。