決算短信
2025-06-13T15:30
2026年１月期 第１四半期決算短信 〔日本基準〕（連結）
株式会社 三井ハイテック (6966)
決算評価: 悪い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
株式会社三井ハイテック、2026年1月期第1四半期（2025年2月1日～2025年4月30日）。
当期は売上高が前年同期比8.4%増と堅調に推移したものの、営業利益は12.6%減、経常利益・純利益は為替差損の影響で大幅減益となった。電機部品事業の成長が全体を支えたが、他のセグメントの低迷が目立つ。減価償却方法を定率法から定額法へ変更し、利益を1億13百万円押し上げたものの、全体業績は軟調。財政状態は安定を維持しつつ、純資産が減少した。
前期比主な変化点：売上増（+43億246百万円）、営業利益減（-5億02百万円）、純資産減（-51億37百万円）、負債増（+56億85百万円）。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高（営業収益）| 54,677 | +8.4 |
| 営業利益 | 3,469 | △12.6 |
| 経常利益 | 1,480 | △77.1 |
| 当期純利益 | 966 | - |
| 親会社株主帰属四半期純利益 | 968 | △79.7 |
| 1株当たり四半期純利益（EPS） | 5.30円 | - |
| 配当金 | - | - |
**業績結果に対するコメント**：
売上高は電機部品事業（+11.8%）の電動車向けモーターコア需要が寄与し増加したが、営業利益は販売費及び一般管理費増（+91.4%）と先行投資が圧迫。経常利益・純利益の大幅減は営業外費用の為替差損（21億88百万円）が主因。前年同期の為替差益（22億75百万円）からの反動が大きい。主要収益源は電機部品（外部売上396億53百万円、セグメント利益29億22百万円）。金型・工作機械は受注減（売上257億4百万円、利益25百万円）、電子部品は車載需要減（売上414億9百万円、利益89億5百万円）で低迷。特筆事項として、有形固定資産減価償却方法変更（定額法移行）で営業利益等1億13百万円改善。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-----------------------|---------------|------------|
| 流動資産 | 108,502 | +0.3% |
| 現金及び預金 | 51,953 | +17.1% |
| 受取手形及び売掛金 | 33,030 | △14.1% |
| 棚卸資産 | 15,657 | △1.7% |
| その他 | 7,939 | +7.8% |
| 固定資産 | 115,743 | +0.2% |
| 有形固定資産 | 110,471 | +0.2% |
| 無形固定資産 | 1,853 | +12.8% |
| 投資その他の資産 | 3,419 | △3.7% |
| **資産合計** | 224,246 | +0.2% |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-----------------------|---------------|------------|
| 流動負債 | 46,567 | +5.2% |
| 支払手形及び買掛金 | 21,068 | △9.9% |
| 短期借入金 | 14,737 | +43.2% |
| その他 | 10,762 | +14.0% |
| 固定負債 | 72,489 | +5.1% |
| 長期借入金 | 69,820 | +5.9% |
| その他 | 2,669 | △9.2% |
| **負債合計** | 119,056 | +5.0% |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|----------------------------|---------------|------------|
| 株主資本 | 96,838 | △1.2% |
| 資本金 | 16,403 | 0.0% |
| 利益剰余金 | 68,840 | △1.8% |
| その他の包括利益累計額 | 8,011 | △32.8% |
| **純資産合計** | 105,190 | △4.7% |
| **負債純資産合計** | 224,246 | +0.2% |
※受取手形及び売掛金：受取手形・売掛金及び契約資産（28,456）＋電子記録債権（4,574）。棚卸資産：商品及び製品＋仕掛品＋原材料及び貯蔵品。その他流動資産：有価証券・その他－貸倒引当金等調整。短期借入金：1年内返済予定長期借入金。
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率46.8%（前期49.2%）と低下したが、依然40%超で健全。流動比率233.0（流動資産/流動負債、108,502/46,567）、当座比率220.8（現金等除く棚卸）と流動性高く、安全性良好。資産構成は固定資産中心（有形固定資産主）、現金増加で流動資産安定。負債増は長期借入金実施による。主な変動：為替換算調整勘定減少（11,346→7,503）で純資産減、現金・借入金増。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率 |
|------------------|---------------|-------------|------------|
| 売上高（営業収益） | 54,677 | +8.4 | 100.0% |
| 売上原価 | 46,238 | +9.1 | 84.6% |
| **売上総利益** | 8,439 | +5.1 | 15.4% |
| 販売費及び一般管理費 | 4,970 | +22.6 | 9.1% |
| **営業利益** | 3,469 | △12.6 | 6.3% |
| 営業外収益 | 404 | △84.6 | 0.7% |
| 営業外費用 | 2,393 | 大幅増 | 4.4% |
| **経常利益** | 1,480 | △77.1 | 2.7% |
| 特別利益 | 50 | △27.5 | 0.1% |
| 特別損失 | 8 | - | 0.0% |
| 税引前当期純利益 | 1,522 | △76.7 | 2.8% |
| 法人税等 | 555 | △68.2 | 1.0% |
| **当期純利益** | 966 | △79.8 | 1.8% |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率15.4%（前期15.9%）微減、営業利益率6.3%（前期7.9%）低下で収益性悪化。売上原価率上昇と販管費増（先行投資）が要因。ROE算出不可（四半期ベース）。コスト構造：売上原価84.6%高く、製造業らしい。主変動要因：為替差損計上と販管費増。減価償却費3,537百万円（前期3,364百万円、前期比+5.2%）。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし。四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成せず。
### 6. 今後の展望
- **業績予想（通期）**: 売上高230,000百万円（+7.0%）、営業利益13,000百万円（△18.8%）、経常利益12,500百万円（△26.2%）、親会社株主帰属純利益9,000百万円（△26.3%）、EPS49.25円。変更なし。
- **中期経営計画や戦略**: 超精密加工技術活用、省資源・省エネ製品拡大、グローバル供給強化、生産性向上・原価低減。
- **リスク要因**: 自動車・半導体需要不透明（レガシー半導体回復遅れ、中国経済減速、地政学リスク）。
- **成長機会**: 電動車・生成AI向け半導体需要堅調。
### 7. その他の重要事項
- **セグメント別業績**: 金型・工作機械（売上257億4百万円/-2.3%、利益25百万円/-62.4%）、電子部品（414億9百万円/+1.8%、利益89億5百万円/-30.3%）、電機部品（396億53百万円/+11.8%、利益292億2百万円/+8.4%）。
- **配当方針**: 2026年1月期予想：期末18.00円（第2四半期末12.00円含む年間18.00円）。変更なし。株式分割（1:5、2024年8月）考慮。
- **株主還元施策**: 配当継続。BBT（株式給付信託）導入。
- **M&Aや大型投資**: 記載なし。
- **人員・組織変更**: 記載なし。会計方針変更（減価償却定額法移行、税効果会計等）。