決算短信
2025-11-14T15:30
2026年３月期第２四半期（中間期）決算短信〔日本基準〕（連結）
冨士ダイス株式会社 (6167)
決算評価: 普通主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
冨士ダイス株式会社（コード:6167）の2026年3月期第2四半期（中間期、2025年4月1日～2025年9月30日）連結決算。売上高は前年同期比1.7%増の8,417百万円と微増、営業利益は10.7%増の322百万円と改善したものの、為替差損や助成金減少により経常利益・純利益はそれぞれ22.3%、21.5%減となった。全体として業績は横ばい傾向で普通水準。純資産は減少したものの自己資本比率は79.6%と高水準を維持し、財務体質は安定。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高（営業収益）| 8,417 | 1.7 |
| 営業利益 | 322 | 10.7 |
| 経常利益 | 306 | △22.3 |
| 当期純利益 | 196 | △21.5 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 9.88円 | - |
| 配当金 | 第2四半期末: 0.00円（通期予想: 40.00円） | - |
**業績結果に対するコメント**：
売上高増加は超硬製金型類（12.1%増）、その他の超硬製品（8.4%増）が寄与した一方、超硬工具類（0.2%減）、超硬以外製品（14.3%減）が低調。営業利益改善は生産性向上（自動化投資、バインダーレス合金増産）によるコスト効率化が主因。経常利益減は営業外収益減少（補助金3百万円、前期63百万円）と為替差損42百万円発生による。単一セグメント（耐摩耗工具関連）で多角化余地あり。EPS低下は純利益減と自己株式増加影響。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-----------------------|---------------|-----------------|
| 流動資産 | 14,419 | △490 |
| 現金及び預金 | 7,311 | 366 |
| 受取手形及び売掛金 | 2,391 | △120 |
| 棚卸資産 | 3,482 | 62 |
| その他 | 1,247 | 234 |
| 固定資産 | 10,654 | △40 |
| 有形固定資産 | 9,757 | △113 |
| 無形固定資産 | 263 | 5 |
| 投資その他の資産 | 634 | 69 |
| **資産合計** | 25,074 | △529 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-----------------------|---------------|-----------------|
| 流動負債 | 3,644 | 249 |
| 支払手形及び買掛金 | 1,843 | 221 |
| 短期借入金 | 21 | △7 |
| その他 | 1,780 | 35 |
| 固定負債 | 1,471 | 11 |
| 長期借入金 | - | 記載なし |
| その他 | 1,471 | 11 |
| **負債合計** | 5,116 | 261 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-----------------------------|---------------|-----------------|
| 株主資本 | 19,108 | △684 |
| 資本金 | 164 | 0 |
| 利益剰余金 | 19,087 | △599 |
| その他の包括利益累計額 | 849 | △106 |
| **純資産合計** | 19,958 | △790 |
| **負債純資産合計** | 25,074 | △529 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率79.6%（前期81.0%）と高く、財務安全性が高い。流動比率約3.96倍（14,419/3,644）と当座比率も潤沢で短期流動性に問題なし。資産構成は流動資産57.5%、固定資産42.5%とバランス型。主な変動は有価証券1,000百万円全額減少と現金増加、賞与引当金504百万円急増。純資産減は配当795百万円と為替換算調整△122百万円が主因。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率（%） |
|------------------|---------------|-------------|----------------|
| 売上高（営業収益） | 8,417 | 1.7 | 100.0 |
| 売上原価 | 6,244 | 0.9 | 74.2 |
| **売上総利益** | 2,172 | 4.2 | 25.8 |
| 販売費及び一般管理費 | 1,850 | 3.1 | 22.0 |
| **営業利益** | 322 | 10.7 | 3.8 |
| 営業外収益 | 32 | △70.4 | 0.4 |
| 営業外費用 | 47 | - | 0.6 |
| **経常利益** | 306 | △22.3 | 3.6 |
| 特別利益 | 2 | - | 0.0 |
| 特別損失 | 0 | - | 0.0 |
| 税引前当期純利益 | 308 | △21.8 | 3.7 |
| 法人税等 | 111 | 9.9 | 1.3 |
| **当期純利益** | 196 | △21.5 | 2.3 |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率25.8%（前期25.2%）と微改善、営業利益率3.8%（前期3.5%）向上は原価率抑制と販管費効率化による。ROEは算出不能（詳細データなし）だが利益剰余金高水準。コスト構造は売上原価74.2%が主で原材料高騰影響も生産改善で吸収。変動要因は営業外収益急減と為替差損。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
- 営業活動によるキャッシュフロー: 712百万円（前期1,057百万円）
- 投資活動によるキャッシュフロー: △44百万円（前期△464百万円）
- 財務活動によるキャッシュフロー: △914百万円（前期△651百万円）
- フリーキャッシュフロー: 668百万円（営業+投資、前期592百万円）
営業CF堅調（減価償却513百万円、棚卸増加△200百万円吸収）。投資CF改善は固定資産取得317百万円抑制。財務CF悪化は配当792百万円と自己株式取得111百万円。
### 6. 今後の展望
- 会社公表業績予想（通期）: 売上高17,670百万円（6.5%増）、営業利益600百万円（22.9%増）、経常利益700百万円（16.1%増）、純利益460百万円（8.0%増）、EPS23.12円。変更なし。
- 中期経営計画「2026」: 生産性向上（自動化投資160百万円）、海外事業飛躍（インド子会社再開、中国展示会）、脱炭素（サステロイSTN30開発）、新規事業（リサイクル）。
- リスク要因: 原材料高騰、地政学リスク、為替変動、中国経済停滞。
- 成長機会: グリーン水素関連PME開発、バインダーレス合金増産、モーターコア金型需要。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績: 単一セグメント（耐摩耗工具）だが製品区分: 超硬工具2,049百万円（△0.2%）、超硬金型2,301百万円（+12.1%）、その他超硬2,347百万円（+8.4%）、超硬以外1,719百万円（△14.3%）。
- 配当方針: 安定配当維持、通期40.00円（前期同）、修正なし。
- 株主還元施策: 配当継続、自己株式取得111百万円。
- M&Aや大型投資: 記載なし（自動化投資160百万円実施中）。
- 人員・組織変更: 人財投資拡充、グループ企業理念見直し・新ビジョン策定。