決算短信
2025-08-12T15:30
2026年３月期第１四半期決算短信〔日本基準〕（連結）
富士ダイス株式会社 (6167)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
富士ダイス株式会社の2026年3月期第1四半期（2025年4月1日～2025年6月30日）連結決算は、売上高微増ながら利益が大幅に改善し、非常に良好な業績を示した。売上高は前年同期比3.4%増の4,125百万円、営業利益は260.3%増の175百万円と急回復。主な変化点は、超硬製金型類の好調とコスト管理の徹底による利益率向上で、売上総利益率が23.8%から26.8%へ改善した。一方、純資産は配当支払いにより800百万円減少したが、自己資本比率は高水準を維持。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|------|---------------|-------------|
| 売上高（営業収益） | 4,125 | +3.4 |
| 営業利益 | 175 | +260.3 |
| 経常利益 | 164 | +13.6 |
| 当期純利益 | 122 | +31.8 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 6.18円 | - |
| 配当金 | - | - |
**業績結果に対するコメント**：
- 売上増は超硬製金型類（1,167百万円、+26.3%：製缶金型・車載電池向け好調）とその他の超硬製品（1,109百万円、+4.4%）が主因。一方、超硬製工具類（1,030百万円、-0.1%）と超硬以外（817百万円、-15.7%）は低調。
- 利益急増は売上増と売上原価率低下（73.6%→73.2%）、販売管理費抑制（900→930百万円）による。原材料高騰や人件費増を吸収。
- 特筆事項：単一セグメント（耐摩耗工具関連）。EPS改善で株主価値向上。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|------|---------------|------------------|
| 流動資産 | 14,168 | -741 |
| 現金及び預金 | 6,116 | -829 |
| 受取手形及び売掛金 | 2,343 | -168 |
| 棚卸資産 | 3,521 | +121 |
| その他 | 2,188 | +135 |
| 固定資産 | 10,634 | -60 |
| 有形固定資産 | 9,780 | -90 |
| 无形固定資産 | 253 | -5 |
| 投資その他の資産 | 600 | +35 |
| **資産合計** | 24,803 | -800 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|------|---------------|------------------|
| 流動負債 | 3,385 | -10 |
| 支払手形及び買掛金 | 1,748 | +126 |
| 短期借入金 | 25 | -3 |
| その他 | 1,612 | -133 |
| 固定負債 | 1,470 | +10 |
| 長期借入金 | - | - |
| その他 | 1,470 | +10 |
| **負債合計** | 4,855 | 0 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|------|---------------|------------------|
| 株主資本 | 19,119 | -673 |
| 資本金 | 164 | 0 |
| 利益剰余金 | 19,013 | -673 |
| その他の包括利益累計額 | 827 | -128 |
| **純資産合計** | 19,947 | -801 |
| **負債純資産合計** | 24,803 | -800 |
**貸借対照表に対するコメント**：
- 自己資本比率80.4%（前期81.0%）と極めて高く、財務安全性抜群。
- 流動比率4.19倍（14,168/3,385）、当座比率3.44倍（現金等/流動負債）と流動性良好。
- 資産構成：流動資産57%、固定資産43%。棚卸資産増（仕掛品+112）は生産拡大反映、現金減（-829）は配当等還元。
- 主な変動：純資産減は配当795百万円と為替換算調整-117百万円。負債安定。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | 売上高比率（%） |
|------|---------------|------------------|-----------------|
| 売上高（営業収益） | 4,125 | +135 | 100.0 |
| 売上原価 | 3,018 | -23 | 73.2 |
| **売上総利益** | 1,106 | +158 | 26.8 |
| 販売費及び一般管理費 | 930 | +30 | 22.5 |
| **営業利益** | 175 | +127 | 4.2 |
| 営業外収益 | 17 | -82 | 0.4 |
| 営業外費用 | 28 | +25 | 0.7 |
| **経常利益** | 164 | +19 | 4.0 |
| 特別利益 | 2 | +2 | 0.0 |
| 特別損失 | 0 | 0 | 0.0 |
| 税引前当期純利益 | 166 | +21 | 4.0 |
| 法人税等 | 43 | -8 | 1.0 |
| **当期純利益** | 122 | +29 | 3.0 |
**損益計算書に対するコメント**：
- 各利益段階：粗利率26.8%（+3.0pt）、営業利益率4.2%（+3.0pt）と収益性大幅改善。経常利益率4.0%。
- ROE（単純算）：約0.6%（年率化で高水準見込み）。コスト構造：原価73%、販管23%。
- 主な変動要因：売上原価抑制と販管費微増。営業外収益減（補助金等）は一時的。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし。減価償却費251百万円（前期236百万円）。
### 6. 今後の展望
- 業績予想：第2四半期累計売上8,720百万円（+5.3%）、通期売上17,670百万円（+6.5%）、営業利益600百万円（+22.9%）、純利益460百万円（+8.0%）、EPS23.12円。
- 中期経営計画2026（2年目）：生産自動化（投資160百万円）、海外展開（インド再開、上海支店）、脱炭素（新素材開発）、新規事業（リサイクル）。
- リスク要因：資源高騰、為替変動、中国経済停滞。
- 成長機会：バインダーレス合金倍増、グリーン水素関連、自動運転センサー金型。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績：単一（耐摩耗工具）。製品区分：金型類+26.3%、超硬素材+4.4%。
- 配当方針：年間40円（第2Q末0円、期末40円）、変更なし。
- 株主還元施策：安定配当継続。
- M&Aや大型投資：自動化投資進行中、新規開設上海支店貢献。
- 人員・組織変更：監査等委員会設置会社移行、生産省人化（ロボット導入）。