決算短信
2025-04-11T15:30
2025年８月期 第２四半期（中間期）決算短信〔日本基準〕（連結）
株式会社アイドマ・ホールディングス (7373)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
株式会社アイドマ・ホールディングス、2025年8月期第2四半期（中間期、2024年9月1日～2025年2月28日、連結）。
当期は売上高・利益が前期比20%超の大幅増となり、非常に良好な業績を達成。アウトソーシング需要の拡大とサービス強化が主因で、営業利益率も23.7%（前期22.5%）と高水準を維持。
主な変化点は売上高23.6%増、純利益24.5%増。一方、自己株式取得による株主資本減少が純資産を抑制。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高 | 6,246 | +23.6 |
| 営業利益 | 1,477 | +20.5 |
| 経常利益 | 1,485 | +20.4 |
| 当期純利益 | 871 | +24.5 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 57.07円 | +24.2 |
| 配当金 | 0.00円（第2四半期末） | - |
**業績結果に対するコメント**:
売上高増は中小企業向けセールス・プラットフォームサービス（ワーク・イノベーション事業）の需要拡大による。オンラインセールス支援やインサイドセールスの強化が寄与し、単一セグメントのため事業全体で好調。売上原価率は31.3%（前期27.1%）と上昇したが、総利益率68.7%を維持。営業外では受取利息増、持分法投資損失減が経常利益を押し上げ。特別利益（固定資産売却益）が純利益を後押し。特筆は利益率の安定とEPS向上。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】（単位：百万円、前期比は計算値）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 流動資産 | 7,229 | -0.4 |
| 現金及び預金 | 5,935 | +7.1 |
| 受取手形及び売掛金 | 744 | +6.9 |
| 棚卸資産 | 記載なし | - |
| その他 | 899 | +3.4 | ※未収入金775、その他124、貸倒引当金△350調整後
| 固定資産 | 3,018 | +6.7 |
| 有形固定資産 | 162 | +3.8 |
| 無形固定資産 | 1,069 | +9.8 | ※のれん915、ソフト77、顧客関連77
| 投資その他の資産 | 1,786 | +5.1 |
| **資産合計** | 10,247 | +1.6 |
【負債の部】（単位：百万円、前期比は計算値）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 流動負債 | 3,359 | +2.3 |
| 支払手形及び買掛金 | 357 | +12.0 |
| 短期借入金 | 350 | 0.0 |
| その他 | 2,652 | +1.3 | ※未払法人税等640、契約負債1,343等
| 固定負債 | 114 | +67.2 |
| 長期借入金 | 101 | +83.4 |
| その他 | 13 | 0.0 |
| **負債合計** | 3,473 | +3.6 |
【純資産の部】（単位：百万円、前期比は計算値）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|--------------------------|---------------|-------------|
| 株主資本 | 6,735 | +0.6 |
| 資本金 | 1,075 | +0.01 |
| 利益剰余金 | 4,959 | +9.1 |
| その他の包括利益累計額 | 27 | -0.6 |
| **純資産合計** | 6,773 | +0.6 |
| **負債純資産合計** | 10,247 | +1.6 |
**貸借対照表に対するコメント**:
自己資本比率66.0%（前期66.7%）と高水準で財務安定。流動比率215%（流動資産/流動負債）、当座比率176%（当座資産/流動負債）と安全性高い。資産構成は現金・預金（58%）中心で流動性豊か、固定資産はのれん・投資有価証券増（M&A・投資）。負債は契約負債（39%）が主で事業特性上安定。主な変動は現金増（営業CF寄与）、自己株式取得373百万円で株主資本圧縮、長期借入増。
### 4. 損益計算書
（単位：百万円、前期比は計算値、売上高比率は当期計算）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率 |
|------------------|---------------|-------------|-----------|
| 売上高（営業収益） | 6,246 | +23.6 | 100.0% |
| 売上原価 | 1,954 | +42.6 | 31.3% |
| **売上総利益** | 4,291 | +16.4 | 68.7% |
| 販売費及び一般管理費 | 2,813 | +14.5 | 45.0% |
| **営業利益** | 1,477 | +20.5 | 23.7% |
| 営業外収益 | 16 | -36.2 | 0.3% |
| 営業外費用 | 9 | -53.1 | -0.1% |
| **経常利益** | 1,485 | +20.4 | 23.8% |
| 特別利益 | 2 | - | 0.0% |
| 特別損失 | 0 | -100.0 | 0.0% |
| 税引前当期純利益| 1,487 | +21.2 | 23.8% |
| 法人税等 | 614 | +16.2 | -9.8% |
| **当期純利益** | 873 | +24.8 | 14.0% |
**損益計算書に対するコメント**:
売上総利益率68.7%（前期72.9%）と原価率上昇も営業利益率23.7%（前期24.3%）で収益性堅調。経常利益率23.8%と高く、ROE（年率換算約26%）優秀。コスト構造は販管費45%が主で人件費・広告費増か。変動要因は売上増によるスケールメリットと営業外費用減（投資損失縮小）。税負担率41%と高め。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
（単位：百万円）
- 営業活動によるキャッシュフロー: +984（前年同期+467）
- 投資活動によるキャッシュフロー: +251（前年同期△886）
- 財務活動によるキャッシュフロー: △843（前年同期△2）
- フリーキャッシュフロー（営業+投資）: +1,235
営業CF大幅増は税引前利益増と未払金減少吸収。投資CFは有価証券償還益。財務CFは配当・自己株式取得が主因。現金残高5,928百万円（+392）。
### 6. 今後の展望
- 会社が公表している業績予想: 通期売上13,000百万円（+22.4%）、営業利益2,900百万円（+17.5%）、経常利益2,850百万円（+15.4%）、純利益1,650百万円（+15.7%）、EPS107.91円（修正なし）。
- 中期経営計画や戦略: DX・働き方改革対応のアウトソーシング拡大、オンラインセールス強化。
- リスク要因: 物価上昇、地政学リスク、人手不足継続。
- 成長機会: 中小企業DX需要、営業効率化サービス。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績: 単一セグメント（ワーク・イノベーション事業）のため省略。
- 配当方針: 安定配当維持、通期30.00円（前期同額、修正なし）。
- 株主還元施策: 自己株式取得373百万円実施。
- M&Aや大型投資: 子会社株式取得169百万円、投資有価証券取得101百万円。
- 人員・組織変更: 記載なし。