2026年２月期 決算短信〔日本基準〕（連結）
株式会社コレックホールディングス (6578)
決算評価: 悪い主要業績指標
AI財務分析レポート
1. 総評
株式会社コレックホールディングス（以下、当社）は、2026年2月期決算において売上高は前期比3.4%増の6,685百万円を達成した。しかし、営業利益は71.4%減の63百万円、経常利益は68.5%減の70百万円と大幅な減益となった。当期純利益は101.8%増の40百万円と増益に転じたが、これは主に特別利益の計上によるものであり、本業の収益性は大きく悪化した。2027年2月期の業績予想は売上高8,101～8,138百万円、営業利益228～266百万円を見込んでいる。
2. 業績結果
【数値】 - 売上高: 6,685百万円（前年同期比3.4%増） - 営業利益: 63百万円（同71.4%減） - 経常利益: 70百万円（同68.5%減） - 当期純利益: 40百万円（同101.8%増） - EPS: 5.49円（同101.8%増） - 配当金: 9円（年間）
【業績結果に対するコメント】 売上高は前期比で増加したものの、営業利益と経常利益は大幅に減少した。これは主に以下の要因によるものである： 1. エネルギーセグメントの不振：売上高が43.4%減少し、セグメント損失295百万円を計上 2. 販売費及び一般管理費の増加：前期比6.9%増加し、売上高営業利益率は0.9%に低下 3. 特別損失の計上：減損損失2百万円、特別調査費用86百万円、助成金代行申請負担金61百万円
一方、アウトソーシングとメディアプラットフォームの2セグメントは好調で、営業利益はそれぞれ94.7%増、145.0%増と大幅な増益となった。
3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比 | |------|---------------|--------| | 流動資産 | 2,678,863 | 1.5%増 | | 現金及び預金 | 1,460,042 | 6.6%減 | | 営業未収入金 | 1,145,941 | 37.5%増 | | 商品 | 8,266 | 94.1%減 | | その他 | 64,614 | 723.2%増 | | 固定資産 | 396,115 | 77.8%増 | | 有形固定資産 | 11,484 | 3.7%増 | | 無形固定資産 | 86,726 | -14.1%減 | | 投資その他の資産 | 297,904 | 228.0%増 | | 資産合計 | 3,074,978 | 4.5%増 |
【負債の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比 | |------|---------------|--------| | 流動負債 | 1,854,731 | 9.0%増 | | 買掛金 | 140,480 | 54.1%減 | | 短期借入金 | 480,000 | 14.3%減 | | 未払費用 | 699,952 | 55.0%増 | | その他 | 534,299 | 317.3%増 | | 固定負債 | 147,240 | -7.6%減 | | 長期借入金 | 147,240 | -7.6%減 | | 負債合計 | 2,001,971 | 7.6%増 |
【純資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比 | |------|---------------|--------| | 株主資本 | 1,056,262 | 1.4%減 | | 資本金 | 53,982 | 3.4%増 | | 資本剰余金 | 596,162 | 0.3%増 | | 利益剰余金 | 406,116 | 4.3%減 | | その他の包括利益累計額 | - | - | | 純資産合計 | 1,073,007 | 0.9%減 | | 負債純資産合計 | 3,074,978 | - |
【貸借対照表に対するコメント】 - 自己資本比率: 34.4%（前期比2.0ポイント低下） - 流動比率: 144.5%（前期比35.8ポイント低下） - 当座比率: 109.2%（前期比25.8ポイント低下）
資産構成を見ると、流動資産が全体の87.1%を占め、特に営業未収入金の増加が顕著である。負債面では、未払費用の増加が目立ち、流動負債が全体の92.7%を占める。純資産は前期比で減少し、自己資本比率も低下した。
4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 | 売上高比率 |
|---|---|---|---|
| 売上高（営業収益） | 6,685,077 | 3.4%増 | 100.0% |
| 売上原価 | 1,336,422 | 33.2%増 | 20.0% |
| 売上総利益 | 5,348,654 | 19.7%増 | 80.0% |
| 販売費及び一般管理費 | 5,285,549 | 6.9%増 | 79.1% |
| 営業利益 | 63,104 | 71.4%減 | 0.9% |
| 営業外収益 | 19,363 | 79.8%増 | 0.3% |
| 営業外費用 | 12,543 | 42.2%増 | 0.2% |
| 経常利益 | 69,924 | 68.5%減 | 1.0% |
| 特別利益 | 104,956 | - | 1.6% |
| 特別損失 | 149,861 | - | 2.2% |
| 税引前当期純利益 | 25,018 | 73.3%減 | 0.4% |
| 法人税等 | 55,300 | 12.8%増 | 0.8% |
| 当期純利益 | 40,250 | 101.8%増 | 0.6% |
【損益計算書に対するコメント】 - 売上高営業利益率: 0.9%（前期比2.5ポイント低下） - ROE: 3.8%（前期比2.5ポイント低下） - ROA: 0.9%（前期比2.5ポイント低下）
売上高は増加したものの、販売費及び一般管理費の増加が大きく、営業利益率は0.9%にまで低下した。特別利益の計上により当期純利益は増益に転じたが、本業の収益性は大きく悪化している。
5. キャッシュフロー
【記載なし】
6. 今後の展望
当社は2027年2月期の業績予想をレンジ形式で開示しており、売上高8,101～8,138百万円、営業利益228～265百万円を見込んでいる。これは、電力価格の見通しの不安定さや地政学リスクを考慮した慎重な予想である。中期経営計画としては、安定的な収益基盤の確保と積極的な新規事業の検討を進めていく方針である。
7. その他の重要事項
【記載なし】