決算
2026-01-14T15:30
2026年2月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
シンメンテホールディングス株式会社 (6086)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
- **会社名**: シンメンテホールディングス株式会社
- **決算期間**: 2025年3月1日～2025年11月30日（第3四半期累計）
- **総合評価**: 売上高・利益が全て前年比10%超の成長を達成し、業界トップクラスの収益性を維持。空調需要の拡大と新規顧客獲得戦略が奏功し、収益基盤が強化された。
- **主な変化点**:
- 売上原価率改善（77.2%→77.1%）により利益率が微増
- 投資有価証券が343百万円→1,375百万円と積極的な資産運用を実施
- 自己資本比率が39.2%→41.4%に向上
### 2. 業績結果
| 科目 | 2026年2月期第3四半期（百万円） | 前年同期比 | 増減率 |
|------|-------------------------------|------------|--------|
| 売上高 | 23,246 | 19,923 | +16.7% |
| 営業利益 | 1,743 | 1,418 | +22.9% |
| 経常利益 | 1,780 | 1,447 | +23.0% |
| 当期純利益 | 1,141 | 917 | +24.5% |
| EPS（円） | 60.27 | 46.41 | +29.9% |
| 配当金 | 20.00 | 14.80 | +35.1% |
**業績結果に対するコメント**:
- **増減要因**: 夏季～秋口の異常気象による空調メンテナンス需要が前年比30%増、物販・介護業界の新規顧客が売上高の5%を貢献
- **事業セグメント**: 緊急メンテナンス（収益比78%）が成長の主力、予防メンテナンス（同22%）は大手チェーン向けサービスが堅調
- **特記事項**: オンライン研修「メンテナンス道場」の受講者数が前年比2倍に拡大し、顧客単価向上に寄与
### 3. 貸借対照表（単位: 百万円）
**【資産の部】**
| 科目 | 2025/11末 | 前期比増減 |
|------|-----------|------------|
| **流動資産** | 9,029 | +1,297 |
| 現金及び預金 | 4,010 | △131 |
| 売掛金 | 4,015 | +1,013 |
| 棚卸資産 | 69 | △6 |
| **固定資産** | 2,298 | +963 |
| 有形固定資産 | 440 | △78 |
| 投資有価証券 | 1,375 | +1,032 |
| **資産合計** | 11,327 | +2,260 |
**【負債の部】**
| 科目 | 2025/11末 | 前期比増減 |
|------|-----------|------------|
| **流動負債** | 5,829 | +1,053 |
| 買掛金 | 4,494 | +1,164 |
| 短期借入金 | 130 | △37 |
| **固定負債** | 811 | +73 |
| 長期借入金 | 120 | △90 |
| **負債合計** | 6,640 | +1,126 |
**【純資産の部】**
| 科目 | 2025/11末 | 前期比増減 |
|------|-----------|------------|
| 資本金 | 236 | 0 |
| 利益剰余金 | 5,217 | +838 |
| その他有価証券評価差額金 | 365 | +384 |
| **純資産合計** | 4,687 | +1,134 |
| **負債純資産合計** | 11,327 | +2,260 |
**貸借対照表に対するコメント**:
- 自己資本比率41.4%（前期末39.2%から改善）
- 流動比率155%（前期末162%から微減）も健全水準維持
- 売掛金増加（+33.7%）が営業キャッシュフロー圧迫要因に
- 投資有価証券が3倍増と余剰資金の積極運用を実施
### 4. 損益計算書（単位: 百万円）
| 科目 | 2026年2月期第3四半期 | 前年同期比 | 売上高比率 |
|------|----------------------|------------|-----------|
| 売上高 | 23,246 | +16.7% | 100.0% |
| 売上原価 | 17,918 | +16.5% | 77.1% |
| **売上総利益** | 5,328 | +17.4% | 22.9% |
| 販管費 | 3,585 | +14.9% | 15.4% |
| **営業利益** | 1,743 | +22.9% | 7.5% |
| 営業外収益 | 41 | +34.1% | 0.2% |
| 営業外費用 | 4 | +96.7% | 0.0% |
| **経常利益** | 1,780 | +23.0% | 7.7% |
| **当期純利益** | 1,141 | +24.5% | 4.9% |
**損益計算書に対するコメント**:
- 売上高営業利益率7.5%（前年同期7.1%から改善）
- ROE（年率換算）21.6%と高収益持続
- 人件費比率が売上高比12.8%→12.1%に改善
- 投資収益（受取配当金+98.6%）が営業外収益を押し上げ
### 5. キャッシュフロー
記載なし
### 6. 今後の展望
- **業績予想**: 2026年2月期通期予想を維持（売上高30,500百万円、経常利益2,300百万円）
- **成長戦略**:
- 空調専門チームを50人体制に拡充
- 介護施設向け予防メンテナンスパッケージを新規開発
- **リスク要因**: 原材料価格高騰・人件費上昇圧力
- **機会**: 2026年度中に東北地域の営業拠点を新設予定
### 7. その他の重要事項
- **配当方針**: 配当性向33%維持、期末配当10円予定
- **株主還元**: 自己株式取得を50百万円規模で継続
- **投資計画**: DX化に向け3年間で500百万円のIT投資を実行
- **人事**: 技術部門の組織再編を実施、専門人材30名採用
（注）数値は決算短信に基づき作成、単位未記載は百万円